🎯

Erweitertes Monte Carlo: 6 Parameter, um Ihren FIRE-Plan im Stresstest zu prüfen

Korrelationen, Krisenregime, Fat Tails: die Simulation, die zeigt, ob Ihr FIRE-Plan einen Crash wie 2008 übersteht, und nicht nur geglättete Renditen.

Experte

20 Min.

Masterclass

Was macht es 'fortgeschritten'?

6 zusätzliche Realismus-Ebenen:

Korrelierte Renditen (Aktien und Anleihen bewegen sich nicht unabhängig).
Krisenregimes (Markov 2-Zustand: normal/Krise).
Stochastische Inflation (variabel, nicht fest).
Realistische Verteilungen (Log-Normal oder Student-t statt Normal).
Verwaltungsgebühren (jährliche Performancebremse).
Konfigurierbare Anzahl von Simulationen (100 bis 10.000).

Warum zwei Pläne mit 90 % nicht gleich viel wert sind

Zwei Strategien können dieselbe Erfolgsquote ausweisen und dennoch sehr unterschiedliche Risikoprofile haben. Der erweiterte Ansatz legt die Tiefe der Drawdowns, die Dauer der Belastungsphasen und die Empfindlichkeit Ihres Plans gegenüber Renditesequenzen offen. Genau das schauen Sie an, um zu entscheiden, was geändert werden soll: Allokation, Sparquote oder Renteneintrittsdatum.

Wie der erweiterte Motor Ihre Szenarien aufbaut

Der Motor schichtet mehrere Realismuskomponenten und führt dann Tausende Pfade aus. Die Ergebnisse werden in konkrete Kennzahlen zusammengefasst: Erfolgswahrscheinlichkeit, Perzentile, Kapitallebensdauer und Sicherheitsmarge.

Die 4 Schritte des Motors

Annahmen konfigurieren (Renditen, Volatilität, Inflation, Horizont).
Korrelierte Zufallsrenditen mit der ausgewählten Verteilung generieren.
Kapital Jahr für Jahr mit Einzahlungen und Entnahmen aktualisieren.
Risiko- und Robustheitsindikatoren aggregieren.

Vereinfachte Trajektorienformel

C(t+1) = C(t) × (1 + r_korreliert(t) − Gebühren) + Einzahlung(t) − Entnahme(t) × (1 + Inflation_stochastisch(t))

Beispiel-Parametersätze

Realistische Basis: 1000 Simulationen, Log-Normal, stochastische Inflation ein.
Stresstest: Student-t, höhere Volatilität, häufigeres Krisenregime.
Endvalidierung: Mehrere Sets vergleichen, um Entscheidungsstabilität zu bestätigen.

Aktivierte Realismus-Ebenen

Jede Ebene fügt Komplexität, aber auch Genauigkeit hinzu. Die Kombinationen multiplizieren die Szenarien: mit 2 Regimes × korrelierten Renditen × stochastischer Inflation erkundet das System den gesamten Raum plausibler Zukünfte.

4 Fallstricke, die eine erweiterte Simulation entwerten

Visuelle Präzision und Modellzuverlässigkeit verwechseln.
Zu optimistische Renditeannahmen verwenden.
Die Flexibilität der Ausgaben in Krisenphasen ignorieren.
Nur die Erfolgsquote lesen, ohne die P10-Szenarien zu analysieren.

Das Wesentliche

1Advanced Monte Carlo = Korrelationen + Marktregime + Log-Normal-/Student-t-Verteilungen.
22-Zustands-Markov-Modell: Normal (~70 %) vs Krise (~30 %) mit unterschiedlichen Renditen.
3Stochastische Inflation modelliert die reale Variabilität (2,3 %, 1,8 %, 2,7 %…).
4Fortgeschritten = für die finale FIRE-Entscheidung, nach Stresstest der Annahmen.

Bevor Sie Ihren FIRE-Plan validieren: die 4-Schritte-Sequenz

Beginnen Sie mit 1000 Simulationen und einer Log-Normal-Verteilung.
Aktivieren Sie dann Korrelationen, Marktregimes und stochastische Inflation.
Prüfen Sie P10/P50/P90, nicht nur die Erfolgsrate.
Passen Sie Allokation, Sparaufwand oder FIRE-Datum an und führen Sie erneut aus, bis Sie eine klare Sicherheitsmarge erhalten.